Introducción
A medida que EIP-1559 se acerca y algunos proyectos de Ethereum apenas comienzan a adoptar la tecnología Layer-2, está claro que la urgente necesidad de transacciones baratas y ultrarrápidas ha llevado a algunos a explorar redes alternativas como Polygon, anteriormente conocida como Matic.
Curiosamente, solo una cantidad minúscula de direcciones de Ethereum ha interactuado con la sidechain. Según los datos de Nansen, menos del 0.1% de las direcciones en la mainnet de Ethereum están también en Polygon. Esto representa una oportunidad altamente desaprovechada, propicia para una explosión cámbrica de crecimiento y actividad de yield-farming.
https://twitter.com/aioeth/status/1390699942704865283
En este artículo, acompáñanos mientras te presentamos esta guía paso a paso sobre cómo sumergirte directamente en la blockchain de Polygon. Desde configurar tu wallet hasta hacer bridge de tus fondos, también mencionaremos algunos de los protocolos existentes donde puedes comenzar a poner a trabajar tus activos.
Cómo empezar
Antes de emprender tu viaje, necesitarás una wallet para almacenar tus fondos. Al igual que la mayoría de las blockchains compatibles con EVM, puedes agregar fácilmente la red Polygon a tu wallet de MetaMask existente dirigiéndote a chainlist.org y seleccionando Matic Mainnet.
Cómo agregar Polygon a MetaMask
Paso 1: Dirígete a https://chainlist.org/ y conecta tu wallet.
Paso 2: Busca Matic y haz clic en add to MetaMask.
Paso 3: Recibirás una notificación de MetaMask para permitir que el sitio agregue la red. Haz clic en Approve.
¡Felicidades, has configurado con éxito la red Polygon en tu wallet de MetaMask!
Ten en cuenta que esta es solo una de las formas más eficientes de comenzar. Si deseas hacerlo manualmente, puedes agregar un RPC personalizado en MetaMask de acuerdo con las especificaciones de red enumeradas en la documentación aquí. Aunque no es necesario, recomendamos encarecidamente tener una segunda red con un RPC de respaldo configurado, en caso de que tus transacciones no se procesen.
Ahora que has configurado tu wallet, es hora de comenzar a cargarla con fondos. Algunos de los métodos que puedes usar para transferir tus activos son mediante el retiro desde AscendEx (anteriormente BitMax) directamente a la red Polygon, enviando fondos a través de Matic PoS Bridge, o usando Xpollinate.
- Transferencia desde AscendEx
Paso 1: Si tienes fondos en AscendEx, inicia sesión en tu cuenta y dirígete a tus activos para ver tus saldos. Si no tienes fondos disponibles, puedes depositar algunos haciendo clic en ‘Deposit’ y eligiendo el token.
Paso 2: Después de hacer clic en retirar, selecciona tu activo para el retiro. Ten en cuenta que solo puedes retirar MATIC, USDC y ROUTE a la red Polygon.
Paso 3: Una vez que hayas elegido tu activo, selecciona la red Matic como tu red de retiro preferida. Introduce tu dirección de retiro y el monto del retiro. Una vez que hayas terminado, haz clic en ‘Confirm’. Una vez completada la solicitud de retiro, asegúrate de que los fondos estén seguros en la dirección que especificaste. Ten en cuenta que los nuevos usuarios no pueden retirar en las primeras 24 horas tras la creación de la cuenta.
¡And eso es todo, deberías poder comenzar a hacer yield-farming de inmediato! Pero tal vez no quieras pasar por un exchange centralizado y prefieras controlar el movimiento de tus propios fondos. Bueno, no te preocupes, ya que hay un par de bridges descentralizados para transferir tus fondos.
- Transferencia desde Ethereum a través de Matic Bridge
Paso 1: Para depositar desde Ethereum, conéctate a la red Polygon y dirígete a https://wallet.matic.network/bridge/.
Ten en cuenta que para diferentes activos, existen diferentes bridges que puedes usar para transferir tus fondos. Para cambiar de bridge, haz clic en ‘Switch Bridge’ junto al Transfer Mode, debajo de la interfaz de swap.
Diferentes bridges tendrán diferentes tiempos de retiro y activos soportados, como se muestra a continuación.
Paso 3: Selecciona el activo que deseas transferir y haz clic en ‘Transfer’. Recibirás un aviso que muestra lo que está soportado y lo que no en el bridge. Continúa haciendo clic en ‘Continue’ y se te mostrarán las gas fees estimadas que deben pagarse para completar la transacción.
Paso 4: Haz clic en ‘Continue’ y recibirás un resumen de tu transacción. Verifica que los detalles sean correctos y procede. Luego recibirás una notificación de MetaMask para confirmar la transacción. Después de la confirmación, puedes ver el progreso de tu transacción. Ten en cuenta que los fondos se enviarán exactamente a la misma dirección utilizada para iniciar la transacción, pero en la red Polygon.
- Transferencia desde xDAI a través de Xpollinate
Paso 1: Alternativamente, puedes optar por transferir tus fondos desde xDai a través de Xpollinate. Dirígete a https://www.xpollinate.io/ y cambia a tu red elegida.
Paso 2: Selecciona el activo que deseas transferir e introduce la dirección del receptor. Una vez hecho esto, haz clic en ‘Swap’. Ten en cuenta que este bridge actualmente solo admite DAI, USDC y USDT.
Paso 3: Luego recibirás una notificación para iniciar sesión en Connext mientras el bridge configura los canales para realizar la transferencia. A continuación, aparecerá una interfaz de swap donde podrás ingresar la cantidad que deseas transferir. Una vez que hayas terminado, haz clic en ‘Swap’.
Paso 4: Espera a que se complete la transferencia y deberías poder ver tus activos en Polygon. Ten en cuenta que este bridge puede no estar siempre disponible según la liquidez existente en cada lado. Puedes ver la cantidad de exit liquidity disponible para realizar transferencias debajo de la interfaz en el sitio principal.
¡Y eso es todo! Ahora estás preparado para comenzar a farmear esos jugosos rendimientos en Polygon. Pero espera, aquí hay algunas cosas que debes tener en cuenta antes de comenzar tu viaje.
Al igual que la mayoría de las dApps en otras blockchains, las transacciones se pagan utilizando el token nativo de la red. En este caso, necesitarías transferir algo de MATIC, pero incluso 1 MATIC puede alcanzarte para miles de transacciones.
Por ejemplo, con MATIC cotizando actualmente alrededor de $1, la mayoría de las transacciones requieren un precio de gas de solo 1 gwei, lo que significa que pagarías menos de una décima de centavo para aprobar, transferir o hacer swap de tus activos en Polygon. Como puedes ver, esto beneficia enormemente a los pequeños farmers con menor capital, ya que las tarifas de transacción ya no son una barrera de entrada, como suele ser el caso en Ethereum.
Yield Farms
Con los conceptos básicos cubiertos, hablemos del estado actual de Polygon. Aunque grandes nombres como Aave, Curve y SushiSwap han expandido su alcance en el ecosistema, muchas otras plataformas de yield-farming únicas y coloridas han surgido en rápida sucesión, creando un flujo constante de oportunidades para el ávido yield farmer.
Aunque el número de proyectos existentes no es tan sustancial en comparación con Ethereum o Binance Smart Chain, los hemos dividido en algunas categorías: plataformas de lending, exchanges descentralizados, yield aggregators y otras granjas notables. Ten en cuenta que esta no es una lista exhaustiva, pero son un buen lugar para comenzar para los recién llegados a Polygon.
Plataformas de Lending
Una de las plataformas de lending más grandes de Ethereum, Aave ha lanzado desde entonces su plataforma en Polygon, con más de $3 mil millones en Total Value Locked (TVL). La plataforma permite a los usuarios depositar sus activos para recibir amTokens (tokens de Aave Matic Market), que pueden usarse como colateral para tomar prestados otros activos o para invocar Aavegotchis. (Más sobre Aavegotchis a continuación)
Aave ha sido el pionero detrás de nuevas primitivas de lending como el cambio de tasas (rate switching) y los préstamos rápidos (flash loans), lo que permite una mayor flexibilidad con tu capital. Además, la plataforma ofrece tasas de interés tanto variables como estables, así como la capacidad de cambiar entre ellas.
Las tasas de interés de los depósitos pueden variar según la oferta y la demanda de préstamos. In general, una mayor demanda de préstamos o una menor oferta para prestar impulsarán las tasas de interés al alza, lo que permitirá a los depositantes obtener un APY más alto. Actualmente, los depositantes y prestatarios recibirán recompensas de MATIC adicionales en Polygon, impulsando así aún más los rendimientos. Aunque las recompensas base se reciben directamente en tu wallet, las recompensas de MATIC deberán reclamarse desde tu panel de control (dashboard).
Al momento de escribir este artículo, Aave solo admite 7 activos en Polygon. Sin embargo, están ofreciendo tasas bastante decentes en stablecoins, con hasta un 25% de APR en stablecoins como USDT.
Exchanges Descentralizados
La mayoría de los exchanges descentralizados (DEXs) nativos en Polygon, como Quickswap y ComethSwap, son esencialmente forks de Uniswap, aunque con diferentes estructuras de comisiones y características adicionales. Quickswap cobra una comisión de trading del 0.25% que se distribuye a los proveedores de liquidez (liquidity providers), mientras que Comethswap cobra una comisión de trading mucho más alta del 0.5%. Sin embargo, solo el 90% de esa comisión va a los proveedores de liquidez, mientras que el resto se envía a los jugadores de su juego de blockchain, Cometh.
Ambas plataformas cuentan con pools de liquidity mining incentivados donde los proveedores de liquidez pueden hacer stake de sus LP tokens para ganar QUICK o MUST. Los rendimientos para el programa de liquidity mining de Quickswap actualmente oscilan entre el 30% en stablecoins y el 200% en pares de QUICK. Dado que se requiere la provisión de liquidez, tendrías que considerar el riesgo de pérdida impermanente (impermanent loss).
Además de los AMM nativos que residen en Polygon, los proyectos que comenzaron en Ethereum, como Sushiswap y Curve, están empezando a dar sus primeros pasos hacia un futuro multichain. Sushiswap ha portado toda su suite de aplicaciones descentralizadas, lo que permite a los usuarios no solo utilizar el AMM de SushiSwap, sino también sus servicios de préstamo y apalancamiento de Kashi.
En una colaboración conjunta con Polygon, el protocolo ahora ofrece recompensas en SUSHI y MATIC por proporcionar liquidez para cualquiera de los 6 pares iniciales principales en su exchange, que incluyen WETH-DAI y WETH-AAVE. Los tokens Sushi LP recibidos tendrían que ser depositados en staking en la plataforma para ganar estas recompensas.
De manera similar, Curve también ofrece recompensas en MATIC además de su rendimiento base para stablecoins. A diferencia de la versión en Ethereum donde hay múltiples pools para elegir, como el pool Y o el 3pool, actualmente solo existe el pool de Aave en Polygon, el cual admite depósitos de DAI, USDC y USDT.
Después de depositar cualquiera de las tres stablecoins, los usuarios recibirán tokens am3CRV, que representan su participación en el pool. También puedes ver tus ganancias totales diarias, semanales y mensuales a lo largo del tiempo, así como tus tokens reclamables mediante el panel de control (dashboard) de Curve.
Yield Aggregators
Al igual que Yearn Finance o Pancake Bunny, Polygon también tiene sus propios yield aggregators que ayudan a auto-compounding los depósitos de los usuarios para maximizar los rendimientos mediante la formación de un ejército de farmers que agrupan sus recursos para buscar los mejores rendimientos colectivamente. Ejemplos de estos protocolos incluyen Adamant Finance, Stake Dao y Beefy Finance.
Estas plataformas pueden variar en términos de las comisiones que cobran, así como otros mecanismos adicionales en juego. Por ejemplo, Adamant cobra una comisión de rendimiento (performance fee) del 30%, pero recibirás 500 tokens ADDY por cada 1 ETH recolectado en comisiones. Por otro lado, Beefy Finance cobra solo el 4.5% y una comisión de retiro variable del 0.05% al 0.1%.
Mientras que Adamant y Beefy están más enfocados en hacer interés compuesto (compounding) con los LP tokens subyacentes, los stakers de un solo activo pueden optar por depositar en StakeDao en su lugar, aunque actualmente solo tienen una estrategia en funcionamiento que aprovecha el pool de stablecoins de Aave en Curve.
Otras Granjas Notables
- Aavegotchi
A diferencia de las granjas convencionales, Aavegotchi te permite hacer stake de tus tokens GHST o de los tokens GHST LP para ganar FRENs, los cuales no se pueden comercializar pero se pueden convertir en boletos de rifa. Puedes usar estos boletos para participar en eventos de rifa donde puedes ganar valiosos premios. Piénsalo como una yield farm con una tasa de rendimiento altamente variable. Ganas en grande si ganas la rifa, pero te vas con las manos vacías en caso contrario.
- Mai Finance
De manera similar al mecanismo de vault sobrecolateralizado utilizado por Maker en la creación de Dai, Mai Finance emula este concepto utilizando tokens MATIC como colateral en su lugar. Los usuarios pueden acuñar (mint) tokens miMATIC al asumir una posición de deuda colateralizada con una relación colateral-deuda de hasta el 150%. Luego puedes hacer stake de los tokens miMATIC o proporcionar liquidez para ellos para ganar tokens Qi, el token de gobernanza del protocolo de stablecoins bajo Mai, conocido como Qi Dao.
- Poly Farms
Caracterizadas por la palabra ‘Poly’ seguida del nombre de un animal como Polywhale o Polyfox, estas yield farms generalmente implementan el mismo mecanismo de ‘buyback and burn’, donde las comisiones de depósito de los pools de un solo activo se utilizan para recomprar el token nativo de la plataforma.
Aunque las comisiones de depósito pueden variar entre las diferentes iteraciones, algunas tienen un mecanismo deflacionario adicional que quema un porcentaje específico por cada interacción con el token. Por ejemplo, Polyfox cobra un impuesto del 1% sobre cada transacción, como comprar, vender o farmear.
Reflexiones Finales
Como lo demuestran Aave y Curve, los grandes jugadores están comenzando a allanar el camino para que muchos proyectos establecidos extiendan sus raíces a través del bridge. Con cada vez más proyectos apareciendo en el ecosistema de Polygon, la escena de yield farming no muestra signos de desaceleración tanto para los jugadores minoristas como para los veteranos.
Sin embargo, como es la norma con muchos territorios nuevos y emocionantes por explorar, el peligro acecha en cada esquina. Con costos aún más bajos y una multitud creciente, los actores maliciosos están más que listos para aprovecharse de los usuarios desprevenidos que no son lo suficientemente cuidadosos. Haz siempre tu propia investigación y solo invierte lo que estés dispuesto a perder en tus aventuras. Con eso en mente, esperamos que esta guía te haya mostrado los conceptos básicos para navegar por el camino inexplorado del yield farming en Polygon. ¡Mantente a salvo y feliz farming!